Die aus unserer Sicht bemerkenswerteste Emission kam gestern von der italienischen Intesa Sanpaolo. Diese platzierte eine AT1 Anleihe (exp. Ba3/B+/BB-; NC10) mit einem Volumen von EUR 1,25 Mrd. (Bücher >EUR 5,5 Mrd.) bei einem Kupon von 7,75%. Die Emittenten am Covered Bond Markt scheinen derzeit das positive Investorensentiment vollends auszunützen. Abermals wurden über EUR 4 Mrd. an EUR denominierten Benchmarks platziert. Insbesondere die Emission der ABN Amro setzte neue Maßstäbe. Sowohl was das Volumen anbelangt (EUR 2,25 Mrd. Tranche A: EUR 2 Mrd.; Tranche B: EUR 250 Mio.) als auch was die Laufzeit anbelangt (A: 15 Jahre; B: 20 Jahre). Der Risikoaufschlag für die 15jährige Emission lag bei MS +15 BP jener der 20jährigen bei MS+20 BP. Die KION Group hat erstmalig ein Investmentgrade Rating (BBB-) erhalten (Fitch). Dieses Rating dürfte die geplante Platzierung eines Schuldscheines mit drei Laufzeit Tranchen (5, 7, 10J) im Gesamtvolumen von EUR 500 Mio. erleichtern. Dies soll unteranderem zur teilweisen Finanzierung der bereits erfolgten Übernahme von Dematic genutzt werden.

Quelle: Raiffeisen Research GmbH 

Bilder zu Raiffeisen: HIER.

Mehr Credit-Märkte: HIER.

Christian Drastil: Wiener Börse Plausch

Wiener Börse Party #1132: ATX etwas fester, Addiko Prediction stimmte; Frequentis, Telekom und Polytec gesucht

Bildnachweis

1. Geld, Euro, Schwarzgeld, schwarz, Kuvert, illegal, unter der Hand, unter dem Tisch, Steuer, Korruption, http://www.shutterstock.com/de/pic-182470478/stock-photo-hands-holding-envelope-with-cash.html , (© teilweise www.shutterstock.com)   >> Öffnen auf photaq.com

Random Partner

---

VIG
Die Vienna Insurance Group (VIG) ist mit rund 50 Konzerngesellschaften und mehr als 25.000 Mitarbeitern in 30 Ländern aktiv. Bereits seit 1994 notiert die VIG an der Wiener Börse und zählt heute zu den Top-Unternehmen im Segment “prime market“ und weist eine attraktive Dividendenpolitik auf.

>> Besuchen Sie 55 weitere Partner auf boerse-social.com/partner

Geld, Euro, Schwarzgeld, schwarz, Kuvert, illegal, unter der Hand, unter dem Tisch, Steuer, Korruption, http://www.shutterstock.com/de/pic-182470478/stock-photo-hands-holding-envelope-with-cash.html, (© teilweise www.shutterstock.com)