Renault platzierte gestern eine EUR denominierte Senior Unsecured Dual-Tranche auf dem Primärmarkt (Tranche A: EUR 750 Mio., 4J, MS+90 BP; Tranche B: EUR 650 Mio., 7J, MS+160 BP). Das Gesamtorderbuch wurde mit EUR 2,7 Mrd. berichtet, wobei die kürzere Laufzeit den größeren Anteil an Orders verzeichnen konnte. TOTAL begab eine Perpetual Hybridanleihe mit einem Volumen von EUR 1,5 Mrd. bei einer Rendite von 1,75 % (PNC5). Im Financial Segment war Caixa Montepio Geral mit einer Tier 2 Emission aktiv. Diese hatte ein Volumen von EUR 100 Mio. und wurde bei einer Rendite von 10,5 % gepreist (10NC5). Am anderen Ende der Haftungskaskade preiste OMA Savings Bank einen EUR 300 Mio. Covered Bond bei MS+15 BP. ERG SpA startet morgen mit Investorenmeetings für eine erstmalige Senior Unsecured Emission im Green Bond Format. Geplant sind ein Volumen von EUR 500 Mio. sowie eine Laufzeit zwischen 5 und 7 Jahren.Tata Motors, Mutter von Jaguar Land Rover (JLR) wurde gestern von S&P um ein Notch auf B+ bei weiterhin negativem Ausblick hinabgestuft. Vordergründig war hierfür laut S&P die weiterhin schwache Performance von JLR angegeben. Der negative Ausblick begründet sich unter anderem auf Unsicherheiten bezüglich Brexit und einer allgemeinen Verlangsamung im Automobilsektor.